世界领先的热处理和专业热加工服务提供商Bodycote 宣布采取一系列战略措施，通过扩大集团在美国的热等静压（HIP）足迹和规模，加强并推动其专业技术业务的进一步增长。
收购湖城 HT 和斯塔克冶金集团
2023 年 10 月 6 日，Bodycote 同意收购两家以专业技术为重点的企业：
- Lake City HT 位于印第安纳州华沙，是一家领先的医疗市场 HIP 和真空热处理企业，主要为骨科植入物市场和民用航空客户供货。
- 斯塔克冶金集团位于美国西北太平洋地区，是一家主要为民用航空、国防和能源市场提供 HIP、热处理和金属表面处理服务的重要供应商。
这些业务与Bodycote的现有业务高度互补，将扩大我们在北美的地理覆盖范围，并提供更多的客户。这两项业务包括两个 HIP 和三个热处理基地，将分别并入Bodycote现有的专业技术业务和航空航天、国防与能源经典热处理业务。
按现金和无负债计算，此次收购的总对价为 1.45 亿美元（1.19 亿英镑），并将根据惯例进行结算调整。在扣除价值至少 1500 万美元的预期税收优惠后，净经济代价约为 1.3 亿美元（1.06 亿英镑）。考虑到税收优惠和协同效应，合并收购倍数低于 2024 年预期息税折旧摊销前利润的 9 倍。
这些业务在 2023 年上半年实现了强劲增长，收入增长了 29%。预计 2023 年下半年的增长率大致相同，2023 财年的预测收入预计约为 4500 万美元（3600 万英镑）。这一增长反映了民用航空航天市场的持续复苏、医疗市场的强劲增长以及新客户的赢得，为未来奠定了坚实的基础。
收购的完成需要获得监管部门的批准，资金将来自集团现有的信贷机制。收购完成后的第一年将增加集团利润率和每股收益，预计到 2025 年将超过Bodycote的资本成本。收购完成后，集团的杠杆率将保持在我们的目标范围内，为支持集团战略的实施提供持续的资产负债表实力。
计划在大洛杉矶地区开设新的 HIP 设施
此外，Bodycote 今天还宣布计划利用集团在大洛杉矶地区的一个现有厂址开设一家新的 HIP 工厂。该工厂将于 2024 年投入运营，为洛杉矶地区航天和民用航空市场的快速增长提供支持。
Bodycote plc 集团首席执行官斯蒂芬-哈里斯（Stephen Harris）评论说：
"这些投资是我们进一步加强和发展专业技术业务战略的重要组成部分，令人振奋。此外，它们还将扩大我们在美国西海岸和印第安纳州的航空航天和医疗热处理业务。这些收购将提高集团的利润率，增加每股收益，使我们能够进一步利用航天、民用航空和医疗市场的结构性增长机会。
拟在大洛杉矶地区新建的 HIP 工厂将使Bodycote 能够利用该地区蓬勃发展的太空和民用航空航天 HIP 市场。该工厂只需要少量投资，因为它利用了Bodycote 公司现有的厂址和可立即安装的现有HIP容器。
优化资本配置以推动股东价值的提升仍然是集团的首要任务，这些投资也反映了这一点。
拉扎德担任Bodycote 收购 Lake City HT 和 Stack Metallurgical Group 的独家财务顾问。
关于湖城热处理公司（Lake City HT）
莱克城 HT 公司目前由戴维斯家族所有，在印第安纳州华沙的一个厂区运营。该工厂提供 HIP 和相关热处理服务。业务主要服务于医疗整形植入市场，但也包括航空航天相关业务。
关于斯塔克冶金集团（SMG）
SMG 目前由一组私人投资者拥有，在美国俄勒冈州奥尔巴尼市经营一家 HIP 工厂，并在俄勒冈州波特兰市、华盛顿州斯波坎市和犹他州盐湖城各经营一家热处理工厂。该公司的业务主要集中在航空航天市场，在能源和通用工业市场也有销售。
关于Bodycote
Bodycote 在 22 个国家拥有超过 165 家认证工厂，是全球最大的热处理服务提供商。通过专业技术和传统热处理，Bodycote 提高了金属和合金的性能，延长了航空航天、国防、汽车、发电、医疗、石油和天然气、建筑和运输等众多行业重要部件的使用寿命。50 多年来，所有这些行业的客户都将其产品托付给Bodycote。欲了解更多信息，请访问bodycote
披露
根据英国金融行为监管局的《上市规则》，此次收购属于第二类交易。在截至 2022 年 12 月 31 日的全年中，两家公司的合并收入为 3500 万美元，合并息税前盈利（EBIT）为 600 万美元，合并资产总额为 4600 万美元。
根据《市场滥用（修订）（欧盟退出）条例》（SI 2019/310）（"UK MAR"），本公告包含2014/596/EU条例第7条所指的内幕信息，该条例已成为英国国内法的一部分。本公告一经发布，该内幕信息（根据《英国退欧条例》的定义）即被视为公开信息。Bodycote 的总法律顾问是负责披露此信息的人员。
本公告包含基于当前预期和假设的前瞻性陈述。各种已知和未知的风险、不确定性和其他因素可能导致实际结果与前瞻性声明中明示或暗示的未来结果或发展存在差异。每项前瞻性声明仅适用于本文件发布之日。Bodycote plc 不承担因新信息、未来事件或其他原因而公开修订或更新这些前瞻性声明或根据未来事件或发展进行调整的义务，但法律要求的除外。
如需了解更多信息，请联系
Bodycote 集团
斯蒂芬-哈里斯，集团首席执行官
本-菲德勒，首席财务官
电话：+44 1625 505 300
FTI 咨询公司
理查德-山
苏珊娜-尤尔
电话：+44 203 727 1340